外匯交易中的做多寬跨式組合

　　投資者對外匯知識的學(xué)習(xí)無非是為了更好地進(jìn)行外匯交易，從中獲取利潤，那么，如何才能更好的進(jìn)行外匯交易?如何把握好外匯交易的技巧?這就要求我們就需要對外匯交易的方式多做一些了解。在這里我們就為大家簡單介紹一下外匯交易中的做多寬跨式組合。

　　一個(gè)寬跨式組合多頭包括買入一個(gè)看漲期權(quán)，買入一個(gè)看跌期權(quán)，但看跌期權(quán)的行權(quán)價(jià)低于看漲期權(quán)的行權(quán)價(jià)。

　　與買入跨式組合一樣，買入寬跨式組合的交易者在價(jià)格波動性增加且相關(guān)價(jià)格大幅運(yùn)行時(shí)獲利，無論方向如何，只要其方向性的走勢幅度能超過交易者購買兩個(gè)期權(quán)所支付的兩份權(quán)利金。

　　在這筆交易出現(xiàn)盈利前，市場有更大的運(yùn)行空間，因?yàn)閮蓚€(gè)期權(quán)的行權(quán)價(jià)不同。然而，由于一個(gè)行權(quán)價(jià)比另一個(gè)距離市場價(jià)格更遠(yuǎn)，因此這一策略所要支付的權(quán)利金要低于跨式組合多頭。

　　其最大盈利和最大虧損如下：

　　最大盈利：無限

　　最大虧損：只限于支付的兩份權(quán)利金

　　這里我們需要給大家再強(qiáng)調(diào)一次，這一策略的損益圖中的虛線代筆的是寬跨式組合的買方可能面臨的最大損失，亦即所支付的兩份權(quán)利金。

　　如果價(jià)格在兩個(gè)行權(quán)價(jià)之間運(yùn)行，那么就不會改善理論上的損益狀況。若要改善這一策略的收益狀況，價(jià)格需要上升至兩個(gè)期權(quán)中更高的行權(quán)價(jià)上方，或者更低的行權(quán)價(jià)下方;一旦如此，該策略的盈虧前景將得到改善，從而達(dá)到盈虧平衡，進(jìn)一步的走勢將產(chǎn)生潛在無限的盈利。